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受美伊协议乐观情绪提振，日元反弹。
周一亚洲交易时段，日元兑一篮子主要和次要货币走强，试图从对美元的三周低点反弹，并有望实现近三个交易日以来的首次上涨，这得益于低位买盘的支撑。
由于市场对美国和伊朗即将达成和平协议的乐观情绪日益高涨，美元走弱和全球油价大幅下跌也提振了日元。
与此同时，日本央行决策者面临的通胀压力有所缓解，投资者正在等待这个世界第四大经济体的更多经济数据，这降低了市场对6月份加息的预期。
价格概览
• 今日日元汇率：
美元兑日元下跌约0.3%，至158.75日元，低于周五收盘价159.18日元。盘中最高触及158.96日元。
• 日元周五收跌约0.2%，兑美元汇率连续第二个交易日下跌，此前在前一交易日触及三周低点159.34日元。
• 上周，日元对美元下跌0.3%，连续第二周下跌，原因是持续的通胀数据显示日本央行面临的价格压力有所缓解。
美元
周一，美元指数下跌约0.4%，从六周高点99.52点回落，并接近近三个交易日以来的首次下跌，反映出美元兑一篮子全球货币普遍走弱。
除了获利回吐之外，美元走弱的原因是市场风险偏好改善，这主要是由于人们越来越希望美国和伊朗即将达成一项可能结束中东战争的和平协议。
全球石油价格
本周初，油价下跌超过 6%，跌至三周以来的最低水平，原因是人们对阿拉伯湾供应中断的担忧有所缓解，同时霍尔木兹海峡可能很快重新向油轮开放的预期也在上升。
伊朗战争的最新进展
据报道，美国和伊朗即将达成一项最终协议框架，以结束中东战争。
• 特朗普表示，协议草案的“很大一部分”已经谈判完成，尽管尚未完全敲定，并补充说，“时间站在华盛顿一边”，可以达成一项“好的、合适的”协议。
• 消息人士称，该协议框架包括将停火期限延长 60 天，以便谈判人员有时间敲定永久结束冲突所需的详细条款。
• 据报道，该协议还包括重新开放霍尔木兹海峡，结束美国对伊朗港口的海上封锁，并允许伊朗在特定豁免条件下出售石油。
• 消息人士补充说，一些争议性问题仍未得到解决，包括对霍尔木兹海峡的监管、伊朗完全交出高浓缩铀以及解冻伊朗资产。
• 美国官员表示，该协议不会在周一签署，最终批准可能还需要几天时间。
• 塔斯尼姆通讯社警告称，由于在冻结伊朗资产问题上存在分歧，该协议草案可能会破裂。
日本利率
• 由于油价下跌和通胀压力放缓，市场对日本央行在 6 月份会议上加息 0.25 个百分点的预期从 70% 降至 55%。
• 投资者目前正在等待日本公布更多关于通胀、失业和工资的数据，以重新评估这些预期。
到2030年，人工智能可能为石油和天然气公司增加5000亿美元的收入。
Rystad Energy 的估计表明，数字化和人工智能技术在 2026 年至 2030 年间可为石油和天然气勘探和生产公司创造近 5000 亿美元的累计价值。
预计通过以下方式实现这一价值：
• 通过提高运营效率降低成本
• 通过提高正常运行时间和增强恢复率来提高生产效率
• 更短的项目开发周期
预计到 2030 年，成本节约和生产增长将是两大价值来源，两者的贡献水平大致相当。
预计到 2030 年，目前投资于数字化和人工智能的勘探和生产公司每年将比 2025 年增加 800 亿美元的收入。
各行各业已经开始出现成效。
阿布扎比国家石油公司宣布，人工智能驱动的各项举措在 2023 年创造了 5 亿美元的价值，同时拨款 15 亿美元用于数字化支出，目标是每年实现 10 亿美元的附加值。
与此同时，Equinor 在 2021 年至 2024 年间实现了近 2 亿美元的人工智能相关成本节约，仅在 2025 年就又实现了 1.3 亿美元的节约。
报告指出，随着数字化应用范围的扩大和企业内部组织能力的成熟，数字化价值的创造呈现出加速累积的趋势。
预计价值 5000 亿美元的商机分布在以下四个主要类别中：
• 资产开发
• 运行和维护
• 勘探和油藏开发
• 钻井、油井和生产
各细分领域的数字化成熟度各不相同。目前，运营和维护领域的数字化转型速度最快，尤其是在预测性维护和远程运维方面，一些大型企业已因此实现了两位数百分比的成本降低。
地下和油藏相关活动被认为具有最大的未开发潜力，尤其是在提高产量和降低钻井成本方面。一些公司已经将地震数据解释时间从几个月缩短到大约10天。
该报告还指出，人工智能不一定会提高业绩最佳公司的绩效上限，而是有助于整个行业更接近领先企业所达到的标准。
在美国页岩油气领域，主要生产商的钻井效率已接近物理极限。因此，目前最大的收益在于提高单井平均产量。该研究估计，美国陆上油田的平均产量潜在提升约为10%，而一些复杂的深水项目的成本节约可能超过50%，尽管更实际的估计范围在15%到20%之间。
此前，勘探和生产公司去年在人工智能工具和数字化解决方案上的支出接近250亿美元。预测显示，到2030年，这些服务的市场规模将增长超过100亿美元，年规模超过350亿美元，到2035年将接近500亿美元。
报告指出，实现这些目标的主要障碍并非技术匮乏，而是难以大规模应用。因此，各公司正越来越多地与技术供应商和油田服务公司建立合作关系，以降低复杂性并加快不同系统和设备之间的集成。
报告还指出，目前石油行业的大多数人工智能应用都依赖于传统的机器学习模型，这些模型需要多年的训练数据，而且如果不进行大量的重新开发，往往很难从一个领域转移到另一个领域。
然而，像“智能体人工智能”这样的新技术——能够以半自主的方式执行任务——未来可以通过减少部门之间的差距和连接不同类型的数据来加速数字化转型，而无需完全重新培训。
在乐观的情况下，到 2030 年，数字化举措产生的年度价值可能达到 1500 亿美元，到 2035 年有可能超过每年 3000 亿美元，而基本情况估计到 2035 年仅为 1780 亿美元。
要实现这一目标，还需要到 2030 年将数字解决方案的支出增加到每年 500 亿美元，到 2035 年再增加到近 800 亿美元。
报告最后指出，虽然人工智能可以加速数字化成熟组织内部的进步，但它本身并不一定会缩短数字化转型之旅。
市场等待美伊谈判进展，黄金或将录得周线跌幅。
周五欧洲交易时段，金价下跌，连续第二个交易日延续小幅跌势，并有望连续第二周下跌，主要受美元走强的影响，同时市场也在等待美国和伊朗和平谈判的进一步进展。
今年美国至少加息一次的可能性有所增加，尤其是在美联储最新货币政策会议纪要发布之后，纪要显示美联储成员仍然对加息持开放态度。
价格概览
• 今日黄金价格：黄金价格下跌 0.75%，至每盎司 4,507.49 美元，开盘价为每盎司 4,543.00 美元，盘中最高价为每盎司 4,546.16 美元。
• 周四结算时，黄金价格下跌不到 0.1%，恢复了前一天在试图从每盎司 4,453.60 美元的两个月低点反弹时暂停的跌势。
每周表现
在本周的交易中（截至今日结算日正式结束），黄金价格目前下跌 0.75%，正朝着连续第二周下跌的方向发展。
美元
美元指数周五上涨0.1%，连续第二个交易日维持涨势，接近六周高位，反映出美元兑一篮子主要货币和次要货币的持续走强。
众所周知，美元升值使得以美元计价的黄金对其他货币持有者而言吸引力下降。
本周，美元受到美国国债收益率上升的强劲支撑，因为投资者押注美联储今年至少会加息一次。
除了美国长期国债收益率的支撑外，投资者在密切关注美伊和平谈判进展的同时，继续青睐美元作为避险资产。
美伊会谈
• 伊朗新闻机构：美伊协议的最终版本已在巴基斯坦的斡旋下达成，预计将在未来几个小时内正式宣布。
• 美国国务卿马可·卢比奥表示，在达成和平协议的可能性方面出现了“良好迹象”。
• 唐纳德·特朗普：美国与伊朗的谈判已进入最后阶段。
• 报道：伊朗的铀库存和对霍尔木兹海峡的控制权仍然是华盛顿和德黑兰之间分歧的关键点。
美国利率
• 周三公布的美联储 4 月份会议纪要显示，大多数政策制定者认为，如果通胀率继续高于央行 2% 的目标，“进一步收紧货币政策可能是合适的”。
• 凯文·沃什将于今天晚些时候在美国总统唐纳德·特朗普面前宣誓就任美联储主席。
• 根据芝加哥商品交易所集团的 FedWatch 工具显示，市场目前预期美联储在 12 月份加息的概率为 40%，高于 5 月初的 16% 多一点。
• 目前市场普遍认为，美国利率在 6 月份的会议上维持不变的概率为 99%，而降息 25 个基点的概率为 1%。
• 除了美联储官员的评论外，投资者还在密切关注更多美国经济数据的发布，以便重新评估这些可能性。
黄金前景展望
Marex 分析师 Edward Meir 表示：“导致金价下跌的原因是美元走强，而美元走强又受到全球大部分地区加息预期持续上升的支撑。”
SPDR基金
全球最大的黄金支持 ETF——SPDR 黄金信托基金的持仓量周四增加了 0.85 公吨，总持仓量达到 1,037.70 公吨。
欧元因和平谈判前景承压
周五，欧元在欧洲交易时段兑一篮子全球货币走低，连续第二个交易日对美元下跌，并接近六周低点。投资者继续青睐美元，将其视为首选的避险投资，同时等待美国和伊朗和平谈判的进一步进展。
本周，市场对欧洲央行在6月会议上加息的可能性预期有所上升，投资者正等待欧元区公布更多经济数据以重新评估这些预期。
价格概览
• 今日欧元汇率：欧元兑美元下跌0.1%，至1.1605美元，开盘价为1.1617美元，盘中最高触及1.1621美元。
• 欧元周四收盘对美元下跌不到0.1%，恢复了此前一天从六周低点1.1583美元反弹过程中暂停的跌势。
美元
美元指数周五上涨0.1%，连续第二个交易日维持涨势，接近六周高位，反映出美元兑一篮子全球货币持续走强。
除了近期美国长期国债收益率普遍上涨带来的支撑外，投资者在密切关注美伊和平谈判进展的同时，继续青睐美元作为避险资产。
美伊会谈
• 伊朗新闻机构：美伊协议的最终版本已在巴基斯坦的斡旋下达成，预计将在未来几个小时内正式宣布。
• 美国国务卿马可·卢比奥表示，在达成和平协议的可能性方面出现了“良好迹象”。
• 唐纳德·特朗普：美国与伊朗的谈判已进入最后阶段。
• 报道：伊朗的铀库存和对霍尔木兹海峡的控制权仍然是华盛顿和德黑兰之间分歧的关键点。
欧洲利率
• 消息人士告诉路透社：由于通胀预期正朝着不利的方向发展，欧洲央行极有可能在6月份提高利率。
• 本周，货币市场对欧洲中央银行在 6 月份加息 25 个基点的概率的定价从 60% 上升到 70% 以上。
• 投资者正在等待欧元区有关通胀、失业率和工资的更多经济数据，以重新评估这些预期。