周三欧洲交易时段，欧元兑一篮子全球货币下跌，兑美元出现三个交易日以来的首次下跌，而美元在美联储主席杰罗姆·鲍威尔发表谨慎言论后出现反弹。

欧洲央行最近一次会议的措辞比市场预期更为强硬，欧元区年底前降息的可能性有所减弱。为了证实这一预期，投资者正在等待欧元区货币宽松政策走向的进一步证据。

价格概览

• 欧元/美元今日：欧元下跌约 0.2% 至 1.1795 美元，开盘价为 1.1815 美元，最高触及 1.1819 美元。

• 周二，欧元兑美元上涨 0.1%，为连续第二天上涨，受美国 9 月份工业和商业活动疲软的支撑。

美元

美元指数周三上涨约 0.2%，有望实现三个交易日以来的首次上涨，反映出美元兑主要和次要货币的汇率均出现反弹。

此次复苏正值人们对年底前预计的另外两次降息的疑虑日益增加之际，尤其是在鲍威尔对进一步放松货币政策采取谨慎态度之后。

鲍威尔重申了上周的言论，表示美联储在制定政策时必须继续平衡通胀上升和劳动力市场疲软的相互竞争的风险。他形容当前的政策困境“十分艰难”。

Convera高级企业外汇交易员James Neifton评论道：“鲍威尔的言论强化了美联储的谨慎态度。”他补充道：“鲍威尔承认缺乏无风险的政策选择，并警告称过早放松政策可能会加剧通胀，而过度收紧政策可能会不必要地损害就业前景。”

欧洲利率

• 消息人士称，尽管最新预测显示未来两年利率将下降，但欧洲央行政策制定者认为无需进一步降息即可实现 2% 的通胀目标。

• 消息人士还指出，除非欧元区遭受另一次重大经济冲击，否则借贷成本预计将在一段时间内维持在当前水平。

• 货币市场对欧洲央行10月份降息25个基点的预期目前稳定在10%左右。

• 交易员已减少对欧洲央行放松政策的押注，转而预测今年的降息周期即将结束。

• 为了重新评估这些可能性，投资者将密切关注未来一段时间内欧洲经济数据和欧洲央行官员的言论。

受澳大利亚公布的强劲通胀数据影响，澳元兑一篮子全球货币周三在亚洲交易时段普遍走强，兑美元触及约一周以来的最高水平。

数据显示，澳洲联储决策者再次面临通胀压力，这降低了下周会议降息的可能性。

价格概览

• 今日澳元/美元：澳元兑美元上涨 0.4% 至 0.6623，为一周左右以来的最高点，高于开盘时的 0.6597，此前曾触及低点 0.6589。

• 澳元兑美元周二收盘持平，前一天上涨 0.1%，从两周低点 0.6575 回升。

澳大利亚通货膨胀

澳大利亚统计局周三公布的报告显示，8月份整体消费者物价指数同比上涨3.0%，为2024年7月以来的最快涨幅，高于市场预期的2.9%，7月份为2.8%。

数据证实，通胀已加速回落至澳大利亚央行2%-3%的中期目标区间，降低了今年进一步降息的可能性。

观点与分析

• IG Markets 的 Tony Sycamore：“今天的通胀更新表明，澳大利亚央行将对其宽松周期保持谨慎态度。9 月份已不再考虑，但 11 月份仍有可能。”

• VanEck 的 Russel Chesler 表示：“近期通胀上升，加上劳动力市场持续走强，强化了我们的观点，即 11 月之前不太可能再次降息。”

澳大利亚利率

• 通胀数据公布后，市场对澳大利亚央行 9 月份降息 25 个基点的预期从 25% 降至仅 5%。

• 澳大利亚央行行长米歇尔·布洛克周一表示，澳大利亚经济状况良好，通胀率预计将回到2%-3%目标区间的中间水平，劳动力市场接近充分就业。

澳大利亚统计局周三公布，8月份消费者物价指数年率上涨3.0%，为2024年7月以来的最快涨幅，超过市场预期的2.9%和之前的2.8%的涨幅。

这些数据凸显了澳洲联储决策者面临的通胀压力不断加大，降低了下周降息的可能性。

•该消息被认为对澳元有利。

受美元兑大多数主要货币走弱以及市场对美联储主席杰罗姆·鲍威尔言论的评估支撑，金价周二上涨至历史新高。

鲍威尔在罗德岛州普罗维登斯商会发表演讲时表示，美国经济面临通胀上升和劳动力市场疲软的双重风险。

鲍威尔补充说，当前的利率“足以”应对这两大威胁，并指出他并不认为迫切需要大幅或快速降息。他评论道：“就业风险的上升已经改变了我们实现目标的风险平衡。我仍然认为目前的货币政策立场是适度限制的，这使我们能够很好地应对任何潜在的经济发展。”

他进一步解释说，包括美国股票在内的资产价格从许多方面来看都“相当高”，但他并不认为这是当前金融稳定面临的风险。

与此同时，美元指数在格林威治标准时间 19:33 下跌 0.1%，至 97.2 点，最高触及 97.4，最低触及 97.2。

交易方面，格林威治标准时间 19:33，现货黄金上涨 1%，至每盎司 3,811.80 美元。